안녕하세요. 오늘은 애플에 투자해야 하는 이유와 하지 말아야 할 10가지 이유를 살펴보도록 하겠습니다.
먼저, 애플에 투자해야 하는 5가지 이유를 살펴보겠습니다.
1. 강력한 재무 실적
애플은 세계에서 가장 수익성이 높은 회사 중 하나이며 인상적인 재무 결과를 제공한 실적이 있습니다.
2022년 애플의 매출은 전년 대비 7% 증가한 511조 원이였습니다.
회사의 순이익도 128조 원으로 전년 대비 5% 증가했습니다.
이러한 강력한 재무 성과는 회사의 비즈니스 모델, 브랜드 파워 및 혁신 역량의 강점을 증명한다고 볼 수 있습니다.
2. 다양한 제품 포트폴리오
애플의 제품 포트폴리오에는 아이폰, 아이패드 맥북 및 에어팟을 이르는 등 다양한 제품이 포함됩니다.
이러한 다각화는 애플이 어느 한 제품에 지나치게 의존하지 않는다는 것을 의미하며, 이는 수익 변동성의 위험을 줄입니다.
또한 애플의 강력한 브랜드 파워를 통해 제품에 프리미엄 가격을 부과할 수 있어 마진과 수익성을 높이는 데 도움이 됩니다.
3. 방대하고 충성도 높은 고객 기반
애플은 자사 제품에 프리미엄을 지불할 용의가 있는 방대하고 충성도 높은 고객 기반을 보유하고 있습니다.
이러한 충성도는 품질, 혁신 및 사용자 경험에 대한 회사의 명성에 의해 결정됩니다.
이는 재구매, 더 높은 평생 고객 가치 및 강력한 경쟁 우위로 이어집니다.
4. 혁신적인 연구 개발 능력
애플은 강력한 연구 및 개발 역량에 기반한 혁신적인 제품 설계 및 개발로 유명합니다.
이 회사는 2022년에만 34조 원을 지출하여 연구 개발에 막대한 투자를 했습니다.
이러한 투자를 통해 애플은 고객의 참여와 충성도를 유지하는 새롭고 혁신적인 제품과 기능을 계속해서 선보일 수 있었습니다.
5. 강력한 성장 잠재력
성숙한 회사임에도 불구하고 애플은 특히 신흥 시장에서 여전히 강력한 성장 잠재력을 가지고 있습니다.
또한 회사는 웨어러블, 서비스, 건강과 같은 새로운 영역으로 확장하여 추가적인 성장 기회를 제공할 수 있습니다.
마지막으로, 애플의 막대한 현금 보유고는 새로운 제품 및 서비스에 투자하거나, 회사를 인수하거나, 배당금이나 자사주 매입을 통해 주주에게 자본을 환원할 수 있는 유연성을 제공합니다.
다음으로 애플에 투자하지 말아야 할 5가지 이유에 대해 살펴보겠습니다.
1. 아이폰 판매 의존도
애플은 다양한 제품 포트폴리오를 보유하고 있지만 수익의 대부분은 여전히 아이폰 판매에서 발생합니다.
2022년 아이폰 판매는 애플 전체 매출의 52%를 차지했습니다. 단일 제품 라인에 대한 이러한 과도한 의존도는 애플을 시장 변동, 소비자 선호도의 변화 및 경쟁에 취약하게 만듭니다.
아이폰 판매가 감소하면 애플의 재무 실적에 상당한 영향을 미칠 수 있습니다.
2. 치열한 경쟁
애플은 유사한 제품을 생산하는 다른 많은 회사와 함께 경쟁이 치열한 산업에서 운영됩니다.
삼성, 화웨이, 샤오미와 같은 경쟁업체는 유사한 제품을 더 낮은 가격대로 제공하므로 애플의 시장 점유율과 수익성에 압박을 가할 수 있습니다.
또한 시장에 새로 진입하는 기업은 애플의 비즈니스 모델을 혼란에 빠뜨리고 재무 성과에 영향을 미칠 수 있습니다.
3. 높은 밸류에이션
애플은 현재 시가총액이 3130조 원으로 세계에서 가장 비싼 기업 중 하나입니다.
이러한 높은 밸류에이션은 주가가 이미 회사의 미래 성장과 수익성에 대한 높은 기대치를 반영하고 있음을 의미합니다.
결과적으로 투자자들은 애플의 주가 상승만으로 상당한 수익을 창출하기 어려울 수 있습니다.
4. 규제 위험
애플은 규제가 심한 산업에서 운영되며 규제의 변화는 회사의 비즈니스 모델과 수익성에 영향을 미칠 수 있습니다.
또한 애플의 시장 지배력은 독점 금지법 위반 및 데이터 개인 정보 보호에 대한 우려로 규제 기관의 조사를 받았습니다.
규제 당국이 애플에 대해 조치를 취하면 회사의 재무 성과에 영향을 미칠 수 있습니다.
5. 중국 시장에 대한 의존도
애플은 중국 시장에 크게 의존하고 있으며 중국이 회사 수익의 상당 부분을 차지합니다(19%).
그러나 애플은 규제 압력, 치열한 경쟁, 지정학적 긴장 등 중국에서 위험에 직면해 있습니다.
중국의 부정적인 발전은 애플의 재무 성과에 상당한 영향을 미칠 수 있습니다.
읽어주셔서 감사합니다.